近日，一则隆基股份的公告引起市场的关注，公告显示隆基收到云南省发改委函件【公告全文详见文末】，根据国家有关部门清理优惠电价政策的要求，公司在云南省享有的优惠电价政策和措施被取消，自2021年9月1日起，公司全部用电价格通过电力市场化交易方式形成，直接与电网企业结算。

一石激起千层浪，这个“石”就是电价的上涨

从2015年电改以来，电价经历了6年的下降，在2021年底火电上网电价普涨20%，宣布了下降周期已经结束，迎来一个较长的上涨周期。

上涨的原因不单是因为煤炭的涨价，未来即便是煤价稳定或者有下降，电价也无法恢复到从前的低水平。因为电力系统在未来20年要实现转型，这个期间要同时保持化石能源系统保供 + 可再生能源系统替代。过去一套化石能源系统就能完成的任务，现在需要两组人马，成本自然是上升的。可再生能源通过自身的技术进步已经尽可能的降低电价的上升幅度，但是两套人马的花费仍然会大于一套人马。

可以说，是双碳目标推动可再生能源的迅速增长，进而推动电力持续的市场化。在越来越市场化的电力市场，无论是云南，还是东部省份，政府都无法再靠行政命令降低个别企业的用电价格，除非是政府自掏腰包进行补贴，这显然是不可能的。

波动的市场有助于新技术和创新模式的应用

既然市场化，那么肯定是有涨有跌，这种情况下，才有可能出现创新。特别是对于用电量大的制造业企业，如何锁定未来电价也将成为竞争的关键因素。过去固定电价，制造业企业的电力采购极其简单，按时交电费就万事大吉。那么未来在不确定的环境下，用电企业会有更多的积极性锁定长周期的电价。并且在波动的市场中，有电力管理能力的企业可以获得更多的相对优势，即可以比竞争对手得到更低的电价。

在海外其他国家，大型企业通过大宗商品市场、电力市场，通过期货、现货交易，多种复杂的手段来保持可预测的电力价格和采购。在中国，这显然是不可能的。中国企业不可能涉入到化石燃料的大宗市场，而且中国的化石燃料价格也不可能像国外那样波动。

所以，可再生能源因为不涉及燃料价格，固定投资和运维成本清晰，反而更容易签10年以上固定价格电价。再加上，未来全球碳市场对所有商品的碳足迹追踪，大量先知先觉的用电企业已经开始与绿电供应商谈判，希望能够锁量锁价。

我们认为绿电采购是大势所趋，一方面更多的绿电帮助地方政府完成能耗双控、绿电考核和未来的碳排放考核，另一方面用电企业锁定长周期的电力成本，并且尽可能降低成本。整个绿电采购市场的初步建立大约需要3-5年，用电企业可以在这个期间做好准备。